Indeks strachu i chciwości

Po co mierzyć strach i chciwość?

Zachowanie rynku krypto jest bardzo emocjonalne. Ludzie stają się chciwi, gdy rynek rośnie, co skutkuje FOMO (strachem przed przegapieniem okazji). Ponadto ludzie często sprzedają swoje monety w irracjonalnej reakcji na widok czerwonych liczb. Dzięki naszemu Indeksowi strachu i chciwości staramy się uchronić Cię przed Twoimi własnymi przesadnymi reakcjami emocjonalnymi. Przyjmujemy dwa proste założenia:

Skrajny strach może być oznaką, że inwestorzy są zbyt zaniepokojeni. To może być okazja do zakupu.

Gdy inwestorzy stają się zbyt chciwi, oznacza to, że rynek czeka korekta.

Dlatego analizujemy bieżące nastroje na rynku Bitcoina i przeliczamy dane na prostą skalę od 0 do 100. Zero oznacza \"skrajny strach\", a 100 \"skrajną chciwość\". Poniżej znajdziesz więcej informacji o naszych źródłach danych.
Źródła danych

Zbieramy dane z pięciu następujących źródeł. Każdy punkt danych jest wyceniany tak samo jak dzień wcześniej, aby zobrazować znaczący postęp w zmianie nastrojów rynku krypto.

Przede wszystkim obecny indeks dotyczy wyłącznie Bitcoina (wkrótce zaoferujemy osobne indeksy dla dużych altcoinów), ponieważ dużą jego część stanowi zmienność ceny monety.

Wymieńmy jednak wszystkie czynniki, które uwzględniamy w bieżącym indeksie:

Zmienność (25 %)
Mierzymy bieżącą zmienność i maksymalne spadki Bitcoina oraz porównujemy je z odpowiednimi średnimi wartościami z ostatnich 30 i 90 dni. Uważamy, że nietypowy wzrost zmienności jest oznaką rynku ogarniętego strachem.

Impet rynku/wolumen (25%)
Mierzymy bieżący wolumen i impet rynku (ponownie w porównaniu ze średnimi wartościami z ostatnich 30/90 dni) i łączymy te dwie wartości. Ogólnie rzecz biorąc, gdy codziennie widzimy wysokie wolumeny kupna na rosnącym rynku, wnioskujemy, że rynek zachowuje się nadmiernie chciwie / zbyt byczo.

Media społecznościowe (15%)
Chociaż nasza analiza nastrojów na Reddicie nie jest jeszcze częścią indeksu na żywo (wciąż eksperymentujemy z niektórymi rynkowymi słowami kluczowymi w algorytmie przetwarzania tekstu), nasza analiza Twittera już działa. Zbieramy tam i zliczamy posty z różnymi hashtagami dla każdej monety (publicznie pokazujemy tylko te dotyczące Bitcoina) i sprawdzamy, jak szybko i ile interakcji otrzymują w określonych przedziałach czasowych. Nietypowo wysoki wskaźnik interakcji oznacza wzrost publicznego zainteresowania daną monetą i naszym zdaniem odpowiada chciwemu zachowaniu rynku.

Ankiety (15%) — obecnie wstrzymane
Wspólnie ze strawpoll.com (zastrzeżenie: ta strona również należy do nas), dość dużą publiczną platformą ankietową, przeprowadzamy cotygodniowe ankiety kryptowalutowe i pytamy ludzi, jak postrzegają rynek. Zazwyczaj każda ankieta zbiera 2000–3000 głosów, dzięki czemu uzyskujemy obraz nastrojów grupy inwestorów kryptowalutowych. Nie przywiązujemy do tych wyników zbyt dużej wagi, ale były one całkiem przydatne na początku naszych badań. Niektóre z ostatnich wyników możesz zobaczyć tutaj.

Dominacja (10%)
Dominacja monety odzwierciedla jej udział w kapitalizacji całego rynku krypto. Zwłaszcza w przypadku Bitcoina uważamy, że wzrost dominacji Bitcoina wynika ze strachu przed zbyt spekulacyjnymi inwestycjami w altcoiny (a tym samym ich ograniczania), ponieważ Bitcoin coraz bardziej staje się bezpieczną przystanią krypto. Z drugiej strony, gdy dominacja Bitcoina maleje, ludzie stają się bardziej chciwi, inwestując w bardziej ryzykowne altcoiny i marząc o swojej szansie w następnej wielkiej hossie. Analizując jednak dominację monety innej niż Bitcoin, można argumentować odwrotnie, ponieważ większe zainteresowanie altcoinem może świadczyć o byczym/chciwym zachowaniu wobec tej konkretnej monety.

Trendy (10%)
Pobieramy dane Google Trends dla różnych zapytań wyszukiwania związanych z Bitcoinem i analizujemy te liczby, zwłaszcza zmianę wolumenu wyszukiwań, a także inne polecane, obecnie popularne wyszukiwania. Na przykład, sprawdzając w Google Trends hasło \"Bitcoin\", niewiele dowiesz się z samego wolumenu wyszukiwań. Obecnie jednak widać, że zapytanie „bitcoin price manipulation” wzrosło o +1550% w ramce powiązanych zapytań (stan na 29.05.2018). To wyraźna oznaka strachu na rynku i wykorzystujemy ją w naszym indeksie.